Големата трка за вештачка интелигенција: Кој веќе заработува милијарди, а кој сè уште троши огромни суми?

Финансиските извештаи за второто тримесечје дадоа појасна слика за тоа како најголемите светски технолошки компании се позиционирани во глобалната трка за вештачка интелигенција. Резултатите на Амазон, Епл, Мајкрософт, Гугл, Мета, ТСМЦ, Самсунг и Квалком покажуваат каде огромните инвестиции веќе создаваат профит, каде компаниите сè уште градат инфраструктура и кој заработува без оглед на тоа кој ќе излезе како конечен победник.

Кога ќе се соберат вложувањата во опрема, центри за податоци и друга инфраструктура, годишната сума се приближува до неверојатни 700 милијарди долари.

Тоа покажува дека бумот на вештачката интелигенција одамна ја надмина фазата на планови и презентации. Станува збор за реални инвестиции од стотици милијарди долари, од кои инвеститорите во одреден момент ќе очекуваат соодветен поврат.

Во моментов технолошките гиганти практично можат да се поделат во три групи – компании кои веќе ја претвораат огромната компјутерска моќ во приходи, компании кои трошат милијарди за изградба на инфраструктура и производители на хардвер кои заработуваат од инвестициите на сите останати.

Мајкрософт и Гугл веќе ја претвораат AI револуцијата во приходи

Меѓу компаниите кои најдиректно ја монетизираат новата технолошка ера се Мајкрософт и Гугл.

Облачниот бизнис на Гугл забележа раст од дури 82 проценти во период од една година и достигна приходи од 24,8 милијарди долари.

Истовремено, Азур на Мајкрософт ја надмина границата од 100 милијарди долари приходи на годишно ниво.

Причината е сè поголемото префрлање на деловните процеси на компаниите во облак, каде што за користењето на инфраструктурата, софтверот и услугите поврзани со вештачката интелигенција редовно се плаќаат претплати.

На тој начин, огромните инвестиции во компјутерска инфраструктура веќе почнуваат да се претвораат во конкретни и постојани приходи.

Мета вложува огромни суми, но директната заработка допрва треба да се покаже

На другата страна се наоѓа Мета, која забрзано ја гради инфраструктурата потребна за иднината на вештачката интелигенција.

Приходите на компанијата се зголемија за 28 проценти, пред сè благодарение на рекламниот бизнис. Но, паралелно со тоа, Мета најави дека годинава за инфраструктура ќе потроши меѓу 130 и 145 милијарди долари.

Огромните вложувања веќе влијаеја врз оперативната маржа.

Мета создава огромни компјутерски капацитети за развој и работа на системи со вештачка интелигенција, но останува прашањето кога бесплатните чет-ботови и отворените модели ќе почнат директно да генерираат доволно приходи за да ги оправдаат инвестициите.

Амазон заработува од облакот, но истовремено троши рекордни суми

Амазон се наоѓа некаде помеѓу овие два модели.

Неговиот облачен бизнис АВС забележа раст од 37 проценти и приходи од 42,2 милијарди долари. Тоа е најбрзото темпо на раст на овој сегмент во последните четири години.

Но, истовремено, компанијата само во едно тримесечје потроши повеќе од 53 милијарди долари за опрема.

Амазон го зголеми и својот инвестициски план на 220 милијарди долари, а последицата од огромното трошење беше негативен слободен паричен тек од 7,6 милијарди долари.

Тоа покажува колку е скапа трката за изградба на инфраструктура која треба да ја задоволи експлозивно растечката побарувачка за облачни и AI услуги.

ТСМЦ и Самсунг заработуваат без оглед кој ќе победи

Третата група можеби се наоѓа во најинтересна позиција. Станува збор за компаниите кои ги произведуваат компонентите неопходни за целата AI индустрија.

Ситуацијата потсетува на старото економско правило според кое за време на голем инвестициски бран често најсигурно заработуваат оние што ги продаваат алатите и материјалите.

Денес во таква позиција се производителите на напредни полупроводници и меморија, меѓу кои ТСМЦ и Самсунг.

ТСМЦ, кој ги произведува некои од најнапредните чипови во светот, го зголеми приходот за 33,7 проценти и успеа да ја задржи маржата над 60 проценти. Резултатите се поддржани и од почетокот на производството со технологија од два нанометри.

Самсунг, пак, забележа раст на добивката од 56 проценти, главно благодарение на силната побарувачка за брза меморија.

Компонентата која некогаш во голема мера се третираше како релативно евтин производ денес станува стратешки важен дел од инфраструктурата за вештачка интелигенција.

Квалком бара раст надвор од паметните телефони

Промени се забележуваат и на пазарот на мобилни уреди, каде што се појавуваат сè појасни знаци на заситување.

Квалком забележа пад од 20 проценти во мобилниот сегмент, но истовремено неговиот бизнис поврзан со автомобилската индустрија скокна за 61 процент.

Ова укажува на поширока промена во технолошкиот сектор. Дел од иновациите и инвестициите постепено се префрлаат од паметните телефони кон автомобилите, индустриските роботи и уредите кои можат локално да извршуваат задачи со помош на вештачка интелигенција.

Епл долго време беше внимателен, но сега притисокот расте

За разлика од дел од конкурентите, Епл долго време избегнуваше масовни инвестиции во сопствена AI инфраструктура.

Пазарот првично позитивно реагираше на ваквата дисциплина во трошењето, а пазарната вредност на компанијата се приближи до пет трилиони долари.

Последниот финансиски извештај, сепак, донесе пресврт.

И покрај рекордните приходи од 109,4 милијарди долари, акциите на Епл паднаа за седум проценти во еден ден.

Причината беа послабите прогнози за следниот квартал, поврзани со недостигот на чипови и брза меморија.

Недостигот на компоненти ја принуди компанијата да ги зголеми цените на дел од своите уреди, а паралелно со тоа Епл ги зголеми расходите за истражување и развој за 31 процент.

Компанијата сега се соочува со двоен притисок – плаќа повисоки цени за потребните компоненти, а истовремено мора да издвојува значително повеќе средства за развој за да го намали заостанувањето во областа на вештачката интелигенција.

Стотици милијарди долари се залогот во новата технолошка ера

Резултатите на најголемите светски технолошки компании покажуваат дека трката за вештачка интелигенција влегува во нова фаза.

Мајкрософт и Гугл веќе покажуваат како огромната компјутерска инфраструктура може да се претвори во растечки приходи. Мета вложува рекордни средства со очекување дека монетизацијата ќе следува подоцна, додека Амазон истовремено бележи силен раст на облачниот бизнис и троши огромни суми за негово проширување.

Во меѓувреме, ТСМЦ и Самсунг заработуваат од побарувачката за клучните компоненти што им се потребни на практично сите учесници во трката.

Со годишни инвестиции кои се приближуваат до 700 милијарди долари, најголемото прашање повеќе не е дали компаниите веруваат во вештачката интелигенција, туку кои од нив ќе успеат огромните вложувања навреме да ги претворат во одржлив профит.